Ist der Verkauf von Gold nach einem Jahr steuerfrei?

Die Frist und ihr Beginn

Private Veräußerungsgeschäfte mit anderen Wirtschaftsgütern sind steuerpflichtig, wenn der Zeitraum zwischen Anschaffung und Veräußerung nicht mehr als 1 Jahr beträgt (§ 23 Abs. 1 Satz 1 Nr. 2 EStG). Physisches Gold, also Barren und Münzen, fällt darunter. Gerechnet wird taggenau von Anschaffung zu Veräußerung, maßgeblich sind die schuldrechtlichen Verträge, nicht die Übergabe. Wer am 3. März kauft, kann ab dem 4. März des Folgejahres steuerfrei verkaufen. Die Frist verlängert sich bei Gold in aller Regel nicht auf 10 Jahre: Die verlängerte Frist gilt nur für Wirtschaftsgüter, aus deren Nutzung als Einkunftsquelle in mindestens einem Kalenderjahr Einkünfte erzielt werden, und Gold, das nur verwahrt wird, wirft keine Einkünfte ab.

Innerhalb des Jahres

Verkaufen Sie früher, ist der Gewinn zu versteuern, sobald Ihr Gesamtgewinn aus privaten Veräußerungsgeschäften im Kalenderjahr 1.000 Euro erreicht. Besteuert wird mit dem persönlichen Einkommensteuersatz, nicht mit der Abgeltungsteuer von 25 Prozent. Das überrascht viele, weil Wertpapiere anders behandelt werden. Bei einem persönlichen Steuersatz von 42 Prozent bleibt von einem Gewinn also deutlich weniger übrig als bei einem Aktiengewinn. Der Solidaritätszuschlag kommt nur hinzu, wenn die Einkommensteuer eine Freigrenze übersteigt (§ 3 Abs. 3 SolZG). Der Gewinn ist die Differenz zwischen Veräußerungspreis und Anschaffungskosten, vermindert um die Werbungskosten, etwa Versandkosten oder Gebühren.

Der Beleg ist der Knackpunkt

Steuerfrei ist nur, was nachweislich länger als 1 Jahr gehalten wurde. Ohne Kaufbeleg lassen sich Kaufdatum und Anschaffungskosten kaum nachweisen. Kann das Finanzamt die Besteuerungsgrundlagen nicht ermitteln, schätzt es sie (§ 162 AO). Heben Sie deshalb jede Rechnung auf, auch bei Barkäufen unter 2.000 Euro, für die der Händler Sie nicht identifizieren muss. Eine gesetzliche Verbrauchsfolge gibt es für Gold nicht: Die Regel, dass zuerst Angeschafftes als zuerst veräußert gilt, steht in § 23 EStG nur für Fremdwährungsbeträge. Wer dasselbe Produkt mehrfach gekauft hat, hält deshalb am besten fest, welches Stück aus welchem Kauf stammt.

Was nicht darunterfällt

Die Steuerfreiheit nach Ablauf der Frist gilt für physisches Gold im Privatvermögen. Gold im Betriebsvermögen wird als Umlauf- oder Anlagevermögen behandelt, jeder Gewinn ist steuerpflichtig, unabhängig von der Haltedauer. Zertifikate und Fonds auf Gold sind Kapitalanlagen und unterliegen der Abgeltungsteuer. Für Anteile an einem Goldfonds ohne Lieferanspruch hat der Bundesfinanzhof das bestätigt (Urteil vom 12.04.2021, VIII R 15/18). Bei Inhaberschuldverschreibungen, die einen Anspruch auf Lieferung von physischem Gold verbriefen, etwa Xetra-Gold, behandelt er Verkauf und Einlösung dagegen wie bei physischem Gold (Urteile vom 12.05.2015, VIII R 35/14 und VIII R 4/15). Die Auslieferung des Goldes gegen Rückgabe des Papiers ist keine Veräußerung (Urteil vom 06.02.2018, IX R 33/17). Die Ausgestaltung entscheidet. Wer darauf setzt, sollte die Bedingungen des konkreten Produkts prüfen lassen.

Silber und die anderen Metalle

Für Silber, Platin und Palladium gilt dieselbe Frist von 1 Jahr, sie sind ebenfalls andere Wirtschaftsgüter. Der Unterschied liegt nicht in der Einkommensteuer, sondern in der Umsatzsteuer: Anlagegold ist befreit, Silber nicht. Silberbarren tragen beim Kauf 19 Prozent Umsatzsteuer. Silbermünzen bieten Händler teils differenzbesteuert an (§ 25a UStG), dann wird nur die Händlerspanne besteuert; für Barren aus Edelmetall ist die Differenzbesteuerung ausgeschlossen. Diese Belastung holt der Kurs erst wieder ein. Bei der Frage nach der Steuerfreiheit des Gewinns stehen beide Metalle dagegen gleich. Praktisch heißt das für die Reihenfolge beim Verkauf: Wer mehrere Posten hält, verkauft zuerst die ältesten, weil dort die Frist sicher abgelaufen ist. Wer innerhalb eines Jahres Geld braucht, prüft vorher, ob ein Verkauf über die Freigrenze hinausführt, und verschiebt im Zweifel einen Teil ins Folgejahr. Wer die Jahresfrist abwartet, spart bei einem Gewinn von 3.000 Euro und einem persönlichen Steuersatz von 42 Prozent rund 1.260 Euro Einkommensteuer. Wichtig bleibt der Beleg: Ohne ihn nützt die abgelaufene Frist nichts, weil sie sich nicht beweisen lässt.